Согласно подсчетам аналитиков, в 2014 году «Газпрому» предстоит погасить около 5,4 миллиарда долларов публичных обязательств, связанных с выкупом евробондов и рублевых облигаций. Выбор валюты новых заимствований будет связан с потребностями холдинга. В частности, уже 25 февраля холдинг погасит выпуск облигаций на общую сумму 750 миллионов евро, поэтому аналитики считают, что «Газпрому» целесообразней размещаться именно в европейской валюте.

Основной причиной нового размещения станет необходимость рефинансировать краткосрочную задолженность, сказано в отчете банка. Аналитики считают, что спрос на ценные бумаги «Газпрома» среди инвесторов будет традиционно высоким. Организаторами предстоящего размещения еврооблигаций газового холдинга станут банки JP Morgan, Credit Agricole и ИФК «Метрополь». Пока неизвестны ни точный объем размещения, ни его сроки.

За последние 10 лет Gaz Capital выпускал облигации, которые были номинированы в евро, долларах, швейцарских франках, иенах и фунтах стерлингов. Программа евронот была запущена «Газпромом» в 2003 году. В 2013 году холдинг разместил евроноты на общую сумму 2,4 миллиарда евро.